Загрузка...

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

0 1

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

На этой неделе постоянные авторы Technical Roundup обсуждают (очередной) откат BTC/USD к минимуму диапазона и ценовое действие ETH после мёрджа. Из альткойнов, XRP демонстрирует относительную силу. Из традиционных рынков, уделим внимание S&P500, торгующемуся ниже технического уровня поддержки на недельном графике. В завершение расскажем о стратегии парного трейдинга в условиях медвежьего рынка.

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

https://coinmarketcap.com/coins/views/all/

Биткойн вернулся к минимумам диапазона

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

Биткойн/доллар снова тестирует минимумы диапазона в области $19 тыс. Смотря как считать, но это уже пятый тест этой поддержки. В целом, это дурной знак.

Во-первых, чисто технически, чем больше раз подряд уровень тестируется с одного и того же направления, тем выше вероятность его пробоя. Спрос на уровне в конечном счете истощается, и это обычно приводит к импульсивному движению сквозь него.

Во-вторых, консолидация в области $20 тыс. не только говорит о технической слабости, но и напоминает ситуацию с пробоем поддержки $6000 в 2018 году. Тогда ситуация разыгрывалась по похожему сценарию: рынок в нисходящем тренде приклеился к уровню поддержки, волатильность иссякла, и в итоге поддержка была пробита.

В любом случае BTC/USD нужно оторваться от этих минимумов диапазона, чтобы перестать выглядеть слабым.

Оптимистичными вариантами остаются возврат в верхнюю часть диапазона либо явный неудачный пробой его минимума ($19 тыс.) с быстрым восстановлением.

Менее оптимистичный вариант — это реальный пробой поддержки $19 тыс.: тогда впору будет доставать из архива наши пыльные графики с месячным кластером у $14 тыс.

И чем больше времени рынок проведет у текущей поддержки, без каких-либо определяющих движений, тем хуже.

Ethereum у недельной поддержки

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

Курс ETH/USD находится у недельной поддержки $1300–1400.

Мы по-прежнему не питаем особого оптимизма в отношении этого инструмента, хотя на таймфреймах младше недельного с точки зрения ТА ситуация может и сулить какие-то возможности.

Главная причина — это распродажа на фоне успешного обновления. Все доступные данные говорят о том, что в краткосрочной и среднесрочной перспективе The Merge оказался событием типа «продавай на новостях». Это подтверждается и продолжающейся слабостью к доллару, и новой слабостью в паре к биткойну.

Мы полагаем, что рынку потребуется какое-то время, чтобы «переварить» ценовое действие ETH после мёрджа, и нас совершенно не тянет возобновлять покупки в отсутствие внятного катализатора и признаков силы с точки зрения ТА.

Хотя недельный график находится на уровне поддержки ($1300–1400), это результат явного меньшего максимума и меньшего минимума на недельном таймфрейме.

Дневной таймфрейм сигнализирует о пробое, с более явной поддержкой над областью прежней консолидации у $1200.

Для нас ясно также, что биткойн/доллар продолжает «танцевать на краю пропасти», и если он с этого края соскользнет, то падения следует ожидать и в ETH/USD, и вполне вероятно, что оно опять окажется глубже, чем в биткойне.

В зависимости от конкретного «исполнения», снижение ETH к $1200 может выглядеть как привлекательная возможность, но мы не видим смысла пытаться опередить события, торгуя вероятные структуры до того, как они сформировались.

XRP демонстрирует относительную силу

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

График XRP… выглядит не так уж и ужасно. А надо сказать, это высокая похвала на нынешнем медвежьем рынке.

На фоне бесконечных слухов о благополучном разрешении их судебного процесса с SEC, XRP выглядит довольно уверенно в парах к BTC и к доллару.

XRP/BTC, наконец, отходит от поддержки у 1500 сат., а максимум диапазона находится ближе к 3000 сат.

Пара к USD на момент написания торгуется в узком диапазоне между $0,32 и $0,39, но вероятный прорыв оставит немалое пространство до следующего уровня сопротивления у $0,60.

Не станем с пеной у рта восторгаться этим сетапом, однако здесь есть некое подобие благоприятного нарратива и график не совсем отстойный. Это довольно неплохо для альткойна в нынешних рыночных условиях, но и здесь важно мыслить как «наемник», торгующий от уровня к уровню, и не привязываться к позиции.

С одной очевидной оговоркой: хорошие новости с судебного процесса = экспресс на Луну.

S&P500 под уровнем поддержки в преддверии заседания ФРС

Пятый тест поддержки в преддверии решения ФРС по ставкам — Технический обзор от 21 сентября 2022

Макроповестка, к сожалению, не теряет своей актуальности для крипторынка.

Из ближайших катализаторов, в среду будет опубликовано решение комиссии ФРС по процентным ставкам. Рынки ожидают повышения на 75 базисных пунктов.

На первый взгляд и в краткосрочной перспективе повышение ставки на 75 б.п. (т.е. в соответствии с ожиданиями) может обеспечить некоторый отскок на рынках, учитывая видимое отсутствие новых «медвежьих» сюрпризов. Но в целом тот факт, что ФРС приходится так агрессивно повышать ставки ради борьбы с инфляцией, не выглядит как повод для оптимизма.

Проще говоря, макроэкономическая ситуация по-прежнему отстойная, и это служит «встречным ветром» для рисковых активов. Особенно теперь, когда единственный специфичный для крипторынка катализатор (обновление Ethereum) уже позади.

Что касается ТА, то S&P500 закрылся ниже недельного кластера поддержки $3900–3940. В отсутствие восстановления мы ожидаем продолжения нисходящего тренда в направлении недавних минимумов ($3640), со следующим ключевым недельным кластером у $3400–3500.

Парный трейдинг на медвежьем рынке

Парный трейдинг — довольно популярная стратегия торговли в условиях нисходящего тренда.

По определению парный трейдинг подразумевает лонг по одному активу и эквивалентный шорт по другому с целью создания своего рода синтетической сделки на соотношение стоимости этих активов, даже если напрямую они между собой не торгуются.

Например: предположим, вы считаете, что Ethereum превзойдет Solana. Вы покупаете 1 контракт на ETH/USD и продаете 1 контракт на SOL/USD. Таким образом, ваша экспозиция на рынок в целом нейтральна, и единственное, в чем вам нужно быть правым, это в том, что Ethereum будет сильнее, чем Solana. Если рынок растет и Ethereum/доллар растет сильнее, чем Solana/доллар, вы зарабатываете на разнице. Если рынок падает и Ethereum/доллар снижается меньше, чем Solana/доллар, вы зарабатываете на разнице.

Парный трейдинг ограничивает сделку относительной доходностью одного актива против другого (или одной корзины активов против другой).

Другой пример, чуть более направленный, — это лонг по BTC/USD плюс эквивалентный шорт по корзине альткойнов к доллару. Это, по сути, является ставкой на то, что биткойн к доллару в нисходящем тренде будет сильнее альткойнов.

Парный трейдинг в условиях нисходящего тренда можно также комбинировать с торговлей на катализаторах.

Предположим, что койн А имеет некое предстоящее событие-катализатор, а в койне Б ожидается крупное разблокирование токенов или увеличение эмиссии. Если вы хотите поставить на рост койна А, но без полного направленного риска по этой позиции, то можете открыть лонг по А плюс эквивалентный шорт по Б в качестве хеджа.

На бычьем рынке парный трейдинг используется реже, поскольку участники в основном стремятся получить полную направленную экспозицию по интересующим базовым активам. Они скорее предпочтут открыть простой лонг по конкретному токену либо корзине таковых, чтобы максимизировать ожидаемый выигрыш. Например, имея лонг в 1 контракт по Cardano/доллар плюс шорт в 1 контракт по Polygon/доллар, если они оба взлетят, вы заработаете гораздо меньше, а можете и остаться в убытке.

В нисходящем тренде соображения иные: трейдеры обычно избегают криптовалютного обеспечения [по деривативам] и склонны к более хеджированным и скромным ставкам вместо полной однонаправленной экспозиции.

Обобщая, парный трейдинг может быть полезен в нисходящем тренде, поскольку сужает спектр и контекст ставки: вам нужно правильно оценить лишь силу одного актива по отношению к другому, без необходимости беспокоиться о направлении рынка в целом.

 

БитНовости отказываются от ответственности за любые инвестиционные рекомендации, которые могут содержаться в данной статье. Все высказанные суждения выражают исключительно личное мнения автора и респондентов. Любые действия, связанные с инвестициями и торговлей на крипторынках, сопряжены с риском потери инвестируемых средств. На основании предоставленных данных, вы принимаете инвестиционные решения взвешенно, ответственно и на свой страх и риск.

Источник

Уважаемые читатели! Подписывайтесь на нас в Твиттере, Вконтакте, Одноклассниках или Facebook.
Загрузка...
Вам также могут понравиться
Загрузка...